El crowdfunding se ha consolidado como una vía habitual para que empresas y proyectos obtengan financiación al margen de los canales bancarios tradicionales. Sin embargo, su tratamiento fiscal genera dudas importantes para los promotores y gestores de estas campañas, ya que no existe un único régimen aplicable: depende del tipo de crowdfunding elegido y de la naturaleza jurídica de cada aportación. En esta guía explicamos, con un enfoque práctico, cómo tributa el crowdfunding para empresas en España.
¿Qué es el crowdfunding y qué tipos existen?
El crowdfunding o financiación participativa es un método para recaudar fondos a través de aportaciones de un número elevado de personas, generalmente a través de plataformas digitales. Existen varias modalidades, cada una con implicaciones fiscales claramente diferenciadas: el crowdfunding de recompensa, en el que los aportantes reciben un producto o servicio a cambio de su aportación; el crowdfunding de donación, en el que las aportaciones se realizan sin contraprestación; el equity crowdfunding, en el que se ceden participaciones o acciones de la empresa a cambio de la inversión recibida; y el crowdlending, que consiste en préstamos con devolución del principal e intereses pactados.
Tratamiento fiscal según el tipo de crowdfunding
Crowdfunding de recompensa
Este tipo se considera, a efectos fiscales, una venta anticipada de bienes o servicios, por lo que queda sujeto a IVA y a la tributación correspondiente por el Impuesto sobre Sociedades o por IRPF, según se trate de una persona jurídica o física. En materia de IVA, debe repercutirse el tipo correspondiente en la factura o justificante emitido al aportante en el momento en que se entrega la contraprestación. En cuanto al Impuesto sobre Sociedades o al IRPF, los importes recibidos se contabilizan como ingresos ordinarios de la actividad, normalmente como anticipos de clientes hasta el momento de la entrega del producto o servicio.
Crowdfunding de donación
Las aportaciones recibidas en esta modalidad se consideran donaciones. Por ello, no generan IVA para la empresa receptora, aunque pueden quedar sujetas al Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones para el aportante, dependiendo de la normativa autonómica aplicable a este, sin que ello suponga tributación adicional para la empresa que recibe los fondos.
Equity crowdfunding
La cesión de participaciones implica una verdadera operación societaria con implicaciones fiscales en ambas direcciones. Para la empresa, puede suponer un aumento de capital, con las correspondientes obligaciones mercantiles y registrales. Para el inversor, la operación generará en el futuro tributación por las plusvalías o pérdidas obtenidas en IRPF o en el Impuesto sobre Sociedades, en el momento en que transmita su participación.
Crowdlending
Los préstamos recibidos a través de plataformas de crowdlending no generan ingresos para la empresa prestataria, puesto que constituyen financiación ajena. Sin embargo, los intereses pagados sí son gasto fiscalmente deducible para la empresa, dentro de los límites generales aplicables a la deducibilidad de gastos financieros, y tributan como rendimientos del capital mobiliario para el inversor que los percibe.
Obligaciones contables y fiscales para empresas
Con independencia del tipo de crowdfunding elegido, toda empresa que capte fondos por esta vía debe prestar atención a varios aspectos clave: el registro contable adecuado de los ingresos y anticipos recibidos, distinguiendo correctamente entre donación, anticipo de venta, ampliación de capital o préstamo; la emisión de facturas o justificantes con IVA cuando corresponda; la correcta declaración en los modelos fiscales pertinentes, ya sea IVA, Impuesto sobre Sociedades o IRPF según el caso; y la conservación ordenada de toda la documentación de la campaña, de cara a posibles inspecciones futuras de la Administración tributaria.
Particularidades según el momento de la campaña
El tratamiento fiscal no es estático a lo largo de la vida de la campaña. En la fase de captación, conviene registrar correctamente cada aportación según su naturaleza desde el primer momento, evitando reclasificaciones posteriores complejas. En la fase de ejecución, especialmente en el crowdfunding de recompensa, es necesario reconocer el ingreso en el momento en que efectivamente se entrega el producto o servicio, y no necesariamente en el momento del cobro. Y en la fase de cierre, conviene revisar si existen aportaciones no ejecutadas, reembolsos pendientes o ajustes contables derivados de campañas que no hayan alcanzado su objetivo de financiación.
Errores frecuentes y recomendaciones
En la práctica, los errores más habituales en la tributación del crowdfunding empresarial son: no repercutir IVA en el crowdfunding de recompensa, al asimilarlo erróneamente a una donación; confundir aportaciones de donación con ingresos ordinarios sujetos a tributación; no registrar correctamente las aportaciones en la contabilidad desde el inicio de la campaña; y no preparar con tiempo la documentación necesaria para afrontar una eventual inspección fiscal relacionada con la operación.
Preguntas frecuentes
¿Hay que declarar el IVA aunque la campaña no alcance su objetivo?
Si la campaña no alcanza el objetivo y las aportaciones se devuelven íntegramente a los aportantes, no se produce entrega de bienes ni prestación de servicios, por lo que, con carácter general, no procede repercutir IVA sobre esas aportaciones devueltas.
¿El equity crowdfunding tiene un tratamiento distinto si se hace a través de una plataforma autorizada por la CNMV?
El canal a través del cual se capta la inversión no altera, por sí mismo, la tributación de la operación societaria en sí, aunque sí determina las obligaciones de información y transparencia exigibles durante el proceso de captación.
Conclusión
El crowdfunding ofrece grandes oportunidades para las empresas que buscan financiación alternativa, pero es fundamental comprender y cumplir correctamente con las obligaciones fiscales asociadas a cada modalidad para evitar sanciones y problemas posteriores con la Agencia Tributaria. Una asesoría fiscal especializada, como la que ofrece LRB Tax & Legal, puede garantizar una gestión adecuada y segura de toda la campaña, desde su diseño hasta su cierre fiscal.
