Introducción: La obligación de declarar inversiones internacionales
Si eres inversor en plataformas de crowdfunding o crowdlending en el extranjero, probablemente te hayas preguntado si estas inversiones deben incluirse en tu declaración informativa modelo 720. La respuesta no es sencilla, ya que depende del tipo de instrumento en el que hayas invertido. La Dirección General de Tributos (DGT) ha aclarado esta cuestión mediante la consulta vinculante V0213-22, que proporciona criterios específicos para determinar cuándo es obligatorio declarar estas inversiones.
¿Qué es el modelo 720 y cuál es su propósito?
El modelo 720 es la declaración informativa sobre bienes y derechos situados en el extranjero. Está regulado en el artículo 42 ter del Real Decreto 1065/2007 (RGAT) y es obligatorio para residentes fiscales en España que posean determinados activos internacionales. Su objetivo es que la Administración tributaria tenga conocimiento de los patrimonios españoles invertidos fuera de nuestras fronteras.
La obligación de declarar surge cuando el valor conjunto de los bienes y derechos supera los 50.000 euros a 31 de diciembre del año fiscal.
Crowdfunding y Crowdlending: Definición y tipos de instrumentos
Antes de determinar si debes declarar, es fundamental entender qué es el crowdfunding y el crowdlending. En España, estas modalidades de financiación participativa están reguladas por la Ley 5/2015, de 27 de abril.
Tipos de instrumentos en plataformas de financiación participativa
Las inversiones en crowdfunding y crowdlending pueden materializarse de tres formas distintas:
1. Valores o participaciones representativas de fondos propios
Se trata de acciones u otras participaciones que representan capital en una empresa. Cuando inviertes en una empresa a través de crowdfunding de capital, adquieres participaciones accionariales.
2. Valores representativos de cesión de capitales propios
Son valores que representan préstamos o deuda. Por ejemplo, obligaciones o bonos emitidos por empresas para financiarse.
3. Préstamos directos (crowdlending)
Son créditos otorgados directamente a empresas o personas físicas sin que estén representados por valores negociables. La plataforma actúa como intermediaria conectando prestamistas con prestatarios.
Criterios de la DGT para la declaración en el modelo 720
Según la consulta vinculante V0213-22, la obligación de declarar depende del tipo de instrumento:
Caso 1: Inversiones en valores o participaciones de fondos propios
Si tu inversión en crowdfunding se materializa en valores o participaciones representativas de fondos propios de entidades, estos deben declararse en el modelo 720 bajo la clave «V» (valores y derechos), subclave 1.
Condición: Siempre que el valor conjunto de estos valores, junto con otros bienes incluidos en el artículo 42 ter, supere los 50.000 euros.
Información a declarar:
- Denominación de la entidad en la que inviertes
- Número y clase de participaciones
- Valor de las participaciones a 31 de diciembre
Caso 2: Inversiones en valores representativos de cesión de capitales
Si inviertes en valores representativos de cesión a terceros de capitales propios (como bonos o préstamos participativos), también deben declararse en el modelo 720 bajo clave «V», subclave 2.
Condición: Nuevamente, cuando el valor conjunto supere los 50.000 euros.
Caso 3: Préstamos directos sin representación en valores
Este es el aspecto más importante para los inversores en crowdlending: los préstamos directos que no estén representados por valores negociables NO deben declararse en el modelo 720 según el artículo 42 ter.
Sin embargo, si estos fondos están depositados en una cuenta de la plataforma en el extranjero y no están invertidos, sí deben declararse conforme al artículo 42 bis (cuentas bancarias en el extranjero), siempre que el saldo conjunto supere los 50.000 euros.
El umbral de los 50.000 euros: Aspecto crítico
Un elemento fundamental en la declaración del modelo 720 es el umbral de 50.000 euros. Este límite se aplica de manera conjunta:
- Si tus inversiones en valores y participaciones de fondos propios, junto con otros bienes del artículo 42 ter, superan conjuntamente los 50.000 euros, debes declarar todos estos bienes, incluso si alguno individualmente es inferior al umbral.
- Si tus saldos en cuentas bancarias en el extranjero (artículo 42 bis) superan conjuntamente los 50.000 euros, debes declarar todas las cuentas.
- Ambas obligaciones son independientes: la existencia de obligación de declarar participaciones en fondos no implica automáticamente obligación de declarar saldos en cuentas.
Ejemplo práctico: Aplicación de la consulta V0213-22
Imaginemos tu situación: tienes 101.325,18 euros invertidos en un fondo de inversión en el extranjero y 89,01 euros en una plataforma de crowdlending (como Mintos) con sede en Estonia.
Análisis según la DGT:
- Fondo de inversión: Los 101.325,18 euros en participaciones de fondos de inversión colectivos deben declararse en el modelo 720 (artículo 42 ter, apartado 2).
- Crowdlending en Mintos: Depende de cómo esté invertido:
- Si está en valores o participaciones, se declara en modelo 720 (clave V).
- Si está en préstamos directos, NO se declara en modelo 720 por este concepto.
- Si está sin invertir en la plataforma, se declara como cuenta bancaria (artículo 42 bis).
- Resultado: Dado que el fondo de inversión supera los 50.000 euros, debes declarar todas tus inversiones en valores y participaciones, pero no necesariamente los saldos en cuentas a menos que estos superen conjuntamente los 50.000 euros.
Consecuencias del incumplimiento de la declaración
La falta de declaración o la declaración incorrecta del modelo 720 puede acarrear sanciones significativas:
- Sanción por omisión: 10% del valor de los bienes no declarados (mínimo 300 euros).
- Sanción por declaración incorrecta: 5% del valor de los bienes declarados erróneamente.
- Agravación: Las sanciones se pueden incrementar hasta el 150% si hay ocultación deliberada.
- Prescripción: El plazo de prescripción es de 4 años, aunque puede ampliarse a 10 años en caso de fraude.
Además, la falta de declaración puede generar presunciones de renta no declarada y abrir investigaciones más amplias sobre tu situación fiscal.
Recomendaciones prácticas para inversores
Si tienes inversiones en crowdfunding o crowdlending en el extranjero, considera lo siguiente:
1. Identifica el tipo de instrumento
Revisa la documentación de tu plataforma para determinar exactamente qué tipo de instrumento posees: participaciones, valores o préstamos.
2. Calcula el valor total
Suma el valor de todas tus inversiones y bienes en el extranjero a 31 de diciembre para verificar si superas el umbral de 50.000 euros.
3. Consulta con un asesor fiscal
Dado que la normativa es compleja y las consecuencias del incumplimiento graves, es recomendable contar con asesoramiento profesional especializado en tributación internacional.
4. Mantén documentación actualizada
Guarda toda la información de tus inversiones: confirmaciones de inversión, extractos de saldos, documentación de la plataforma y cualquier comunicación oficial.
5. Declara correctamente
Utiliza los códigos correctos en el modelo 720 (clave V, subclaves 1 o 2 según corresponda) y proporciona toda la información requerida.
Conclusión: Claridad normativa para inversores internacionales
La consulta vinculante V0213-22 de la DGT proporciona criterios claros para determinar cuándo declarar inversiones en crowdfunding y crowdlending en el modelo 720. La clave está en identificar correctamente el tipo de instrumento en el que inviertes:
- Valores y participaciones de fondos propios: Declarar en modelo 720 (clave V, subclave 1).
- Valores representativos de cesión de capitales: Declarar en modelo 720 (clave V, subclave 2).
- Préstamos directos sin valores: No declarar en modelo 720 por este concepto, pero sí si están en cuenta bancaria.
El cumplimiento correcto de estas obligaciones es fundamental para evitar sanciones y mantener tu situación fiscal en regla. En LRB Tax & Legal, contamos con amplia experiencia en asesoramiento fiscal internacional y podemos ayudarte a determinar correctamente tus obligaciones de declaración en el modelo 720.
¿Tienes dudas sobre tus inversiones internacionales? Contacta con nosotros para una consulta especializada en tributación de inversiones en plataformas de financiación participativa.
